세계에서 가장 강력한 힘을 가지고 있는 패권 국가인 미국과 함께 늘 언급되고 있는 나라가 있습니다. 바로 중국입니다. 생산과 소비력, 인구와 기술분야, 국방비 지출, 무역 규모 등 자본주의적 측면에서 미국에 경쟁할 수 있는 수준으로 평가받고 있기 때문입니다. 오늘은 연금 저축 펀드 계좌에서 투자 가능한 중국 주식 ETF를 한국 금융 투자 협회를 통해 수수료 측면에서 증권사별로 비교해 보았습니다.
연금 저축 펀드의 장점과 단점
기대 수명이 높아짐에 따라 투자에 대한 관심도 또한 증가하는 추세입니다. 은퇴후의 삶에서 노동을 통해서 벌어들일 수 있는 소득은 은퇴전에 비해 제한적이기 때문입니다. 그래서 정부는 은퇴후의 노인 빈곤 문제를 해결하고자 연금에 대한 혜택을 늘리고 있습니다. 이번년부터 바뀐 연금 저축 계좌의 소득공제 한도를 늘리는 것 또한 국민들의 노후에 대한 정책의 개선 방향 중 하나라고 볼 수 있겠습니다.
연금 저축 펀드는 노후를 대비한 투자 계좌로서, 일반계좌에 비해 많은 장점을 가지고 있습니다. 매년마다 받을 수 있는 소득공제와 함께 은퇴 후 연금으로 수령시에는 과세이연 혜택을 제공함으로써 납부해야할 세금으로 추가적인 투자를 진행이 가능해 복리의 효과를 누릴 수 있는 것이 가장 큰 장점이라고 할 수 있겠습니다.
세상 모든 만물이 그렇듯 장점만 있지는 않습니다. 연금 저축 펀드의 단점은 돈이 묶인다는 것이 가장 큽니다. 장기투자를 지향하더라도 사람 앞일이 어떻게 될지 모르는 것과 같이, 갑자기 돈이 필요할 때에는 어쩔 수 없이 투자금을 회수해야할 때도 있습니다. 연금 저축 펀드 계좌의 돈을 출금하게 된다면, 출금하기 전에 누렸던 각종 세금 혜택들을 전부 공제 후 출금을 진행해야합니다. 하지만 계획적인 자산 운용을 위해 본인의 나이와 소득, 집을 구매할 시기와 은퇴시기 등을 잘 파악하여 연금 저축 펀드에 접근한다면, 혜택을 온전히 누릴 수 있을 것입니다.
헷갈리는 중국 주식 Index
이제 중국 주식에 대해 간략히 알아보겠습니다. 중국 주식 index 지수는 크게 상해(상하이), 선전(심천), 홍콩 항셍지수 3가지로 구분됩니다. 이 지수들은 각각의 증권거래소 (상해, 선전, 홍콩 증권거래소)에 상장된 기업들을 모아놓은 Index지수라고 생각하시면 될 것 같습니다. 상해(상하이)거래소와 선전(심천)거래소에는 메인 주식이며 중국 본토 주식이라고 불리우는, 상해A주와 선전A주가 있습니다. 또한 미국의 S&P500과 나스닥 지수에 함께 상장된 애플, 마이크로소프트와 같이 중국의 주요 지수들 또한 중복 상장으로 겹치는 기업들도 다수 존재한다는 점 참고하시면 좋을 것 같습니다.
| 상해거래소 | 선전거래소 | |||||
| 메인보드 | 과창판(Starmarket) | 메인보드 | 중소판(중소기업) | 창업판(Chinext, 중소벤처기업) | ||
| 상해A주 | 상해B주 | 선전A주 | 선전B주 | |||
위 표를 토대로 설명을 이어가도록 합니다. 상해거래소와 선전거래소에는 메인이 되는 A주와 B주로 나뉘는데, A주는 내국인, B주는 외국인이 투자할 수 있는 주식으로 나뉩니다. 메인보드 외에 과창판, 중소판, 창업판 이렇게 3가지의 시장 또한 존재합니다. 과창판은 다소 억압된 중국 본토 시장을 떠나 홍콩과 미국에 상장하는 중국 기술기업들의 자금이탈을 막기위한 목적과 중국 주식시장의 활성화를 목적으로 다소 최근인 2019년도에 만들어졌습니다. 중소판과 창업판은 기존에 존재하던 시장으로서, 스타트업 및 중소벤처기업들 위주로 이루어진 시장입니다.
연금 저축 펀드 계좌로 투자 가능한 중국 주식 ETF들
중국은 생각보다 국내에 상장된 ETF 종류가 많아서 특정 테마를 기준으로 만들어진 ETF, 레버리지 ETF를 제외한 Index ETF 위주로 정리해 보았습니다. 총 네가지 기초지수(CSI300, Hang Seng Tech, Hang Seng China H, Star 50[과창판])를 기준으로 분류하였으며, ETF는 운용자산(시가총액)을 기준으로 나열한 점 참고하시기 바랍니다.
| 종목명 | TIGER 차이나CSI300 | ACE 중국본토CSI300 | KODEX 차이나CSI300 | KBSTAR 중국본토대형주CSI100 | KBSTAR 중국본토CSI300 |
| 종목코드 | 192090 | 168580 | 283580 | 174360 | 463300 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 한국투자 신탁운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | KB 자산운용 |
| 운용규모(시가총액) | 2,259억원 | 1,205억원 | 849억원 | 615억원 | 361억원 |
| 수수료 | 연 0.630% | 연 0.700% | 연 0.120% | 연 0.650% | 연 0.050% |
| 주당 가격 | 8,965원 | 24,105원 | 11,245원 | 16,175원 | 9,265원 |
| 최근 1년 분배금 | 23년 1월: 100원 | 미지급 | 자료없음 | 자료없음 | 자료없음 |
| 상장일 | 14년 2월 | 12년 11월 | 17년 12월 | 13년 6월 | 23년 8월 |
| 추종지수 | CSI 300 Index | CSI 300 Index | CSI 300 Index | CSI 100 | CSI 300 Index |
| 종목명 | TIGER 차이나HSCEI | KODEX 차이나 H | KBSTAR 차이나HSCEI(H) | TIGER 차이나항셍25 |
| 종목코드 | 245360 | 099140 | 250730 | 117690 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | 미래에셋 자산운용 |
| 운용규모(시가총액) | 610억원 | 394억원 | 180억원 | 62억원 |
| 수수료 | 연 0.350% | 연 0.120% | 연 0.400% | 연 0.490% |
| 주당 가격 | 9,100원 | 15,765원 | 7,520원 | 13,695원 |
| 최근 1년 분배금 | 23년 1월: 120원 | 23년 8월: 168원 | 자료없음 | 23년 1월: 270원 |
| 상장일 | 16년 6월 | 07년 10월 | 16년 8월 | 09년 10월 |
| 추종지수 | Hang Seng China H | Hang Seng China H | Hang Seng China H | Hang Seng China (Hong Kong-listed) 25 Index |
| 종목명 | TIGER 차이나항셍테크 | KODEX 차이나항셍테크 | KBSTAR 차이나항셍테크 | ACE 차이나항셍테크 |
| 종목코드 | 371160 | 372330 | 371150 | 371870 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | 한국투자 신탁운용 |
| 운용규모(시가총액) | 5,591억원 | 1,884억원 | 62억원 | 47억원 |
| 수수료 | 연 0.090% | 연 0.120% | 연 0.140% | 연 0.250% |
| 주당 가격 | 5,985원 | 6,000원 | 5,905원 | 5,850원 |
| 최근 1년 분배금 | 미지급 | 23년 8월: 8원 | 미지급 | 미지급 |
| 상장일 | 20년 12월 | 20년 12월 | 20년 12월 | 20년 12월 |
| 추종지수 | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index |
| 종목명 | TIGER 차이나과창판STAR50(합성) | KODEX 차이나과창판STAR50(합성) | SOL 차이나육성산업액티브(합성) | ACE 중국과창판STAR50 |
| 종목코드 | 414780 | 415340 | 415760 | 416090 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | 신한 자산운용 | 한국투자 신탁운용 |
| 운용규모(시가총액) | 1,420억원 | 211억원 | 70억원 | 58억원 |
| 수수료 | 연 0.090% | 연 0.090% | 연 0.550% | 연 0.500% |
| 주당 가격 | 6,440원 | 6,595원 | 6,375원 | 6,425원 |
| 최근 1년 분배금 | 미지급 | 미지급 | 미지급 | 미지급 |
| 상장일 | 22년 1월 | 22년 1월 | 22년 1월 | 22년 1월 |
| 추종지수 | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) |
중국 본토 주식 Index 중 하나인 CSI300과 CSI100을 기준으로 구성된 ETF 5개, 홍콩 주식시장의 항셍지수, 항셍지수 중에서 기술 회사 위주로 구성된 항셍테크지수, 그리고 가장 최근에 구성된 과창판으로 구성된 ETF들이 연금 저축 펀드 계좌에 투자가 가능한 주식으로 확인이 되었습니다.
ETF에서 가장 중요한 요소 중 하나인 수수료
ETF를 투자할 때 봐야할 중요한 점은 해당 상품이 추종 지수를 잘 따라가고 있는지, 운용규모는 적절한지, 그리고 수수료는 저렴한지 입니다. 이 글에서는 수수료를 확인 해 볼텐데요. 이미 앞서 언급한 표에서 수수료를 표기 했는데 실제 수수료는 무슨 말인지 궁금하실겁니다. 위 표에서 말하는 수수료는 각 운용사들이 공시한 수수료이며, 그 외의 수수료도 있지만 따로 표기를 하지 않고 있습니다. 그럼 어디서 찾느냐. 한국 금융 투자 협회라는 기관에서는 매달 운용사들이 공시한 수수료 외에도 부수적인 수수료까지 나타내주고 있습니다. 이 곳에서 최종적으로 확인을 해야만 어떤 상품이 가장 저렴한 수수료를 떼어가고 있는지 확인이 되는 것이죠.
연금 저축 펀드 계좌에서 투자하는 ETF는 계좌 특성상 대부분 장기투자를 지향하는 투자를 선호합니다. 그래서 수수료의 비중 또한 상당히 중요합니다.
※ 출처: 미래에셋
앞에서 나열한 주식 ETF 중에서 가장 운용자산 규모가 큰 Tiger 항생테크 ETF를 예로 들어보겠습니다. 위 이미지와 같이 운용사에서는 해당 상품을 연 0.09%의 수수료로 표기하고 있습니다.
※ 출처: 한국 금융 투자 협회
하지만 운용사에서 언급한 총 보수 수수료 연 0.09%와 한국 금융 투자 협회에서 제시한 수수료와는 조금의 차이가 보여지는 것을 확인할 수 있습니다. 운용사에서 말한 총 보수 수수료(A) 0.09%외에도 기타비용(B) 0.10%와 매매・중개수수료율(D) 0.1606%가 존재한다는 것이죠. 그래서 모든 수수료 A~D까지를 더해보면 0.3506%가 됩니다. 처음에 운용사에서 말했던 총 보수와의 차이는 0.2606%가 난다고 볼 수 있습니다.
실제 수수료가 적용된 중국 주식 ETF들
앞서 말씀드린 한국 금융 투자 협회에서 제시한 수수료들을 적용하여 중국 주식 ETF들을 다시 나열해보도록 하겠습니다. 위와 동일하게 총 네가지 기초지수(CSI300, Hang Seng Tech, Hang Seng China H, Star 50[과창판])를 기준으로 분류하였으며, ETF는 운용자산(시가총액)을 기준으로 나열하였습니다.
※표기방법: 실제수수료 (+운용사에서 명시한 수수료와의 차이)
| 종목명 | TIGER 차이나CSI300 | ACE 중국본토CSI300 | KODEX 차이나CSI300 | KBSTAR 중국본토대형주CSI100 | KBSTAR 중국본토CSI300 |
| 종목코드 | 192090 | 168580 | 283580 | 174360 | 463300 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 한국투자 신탁운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | KB 자산운용 |
| 운용규모(시가총액) | 2,259억원 | 1,205억원 | 849억원 | 615억원 | 361억원 |
| 수수료 | 연 1.0708% (+0.4408%) | 연 0.8803% (+0.1803%) | 연 0.5971% (+0.4771%) | 연 0.8498% (+0.1998%) | 연 0.1494% (+0.0994%) |
| 주당 가격 | 8,965원 | 24,105원 | 11,245원 | 16,175원 | 9,265원 |
| 최근 1년 분배금 | 23년 1월: 100원 | 미지급 | 자료없음 | 자료없음 | 자료없음 |
| 상장일 | 14년 2월 | 12년 11월 | 17년 12월 | 13년 6월 | 23년 8월 |
| 추종지수 | CSI 300 Index | CSI 300 Index | CSI 300 Index | CSI 100 | CSI 300 Index |
| 종목명 | TIGER 차이나항셍테크 | KODEX 차이나항셍테크 | KBSTAR 차이나항셍테크 | ACE 차이나항셍테크 |
| 종목코드 | 371160 | 372330 | 371150 | 371870 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | 한국투자 신탁운용 |
| 운용규모(시가총액) | 5,591억원 | 1,884억원 | 62억원 | 47억원 |
| 수수료 | 연 0.3506% (+0.2606%) | 연 0.2583% (+0.1383%) | 연 0.6289% (+0.4889%) | 연 0.8635% (+0.6135%) |
| 주당 가격 | 5,985원 | 6,000원 | 5,905원 | 5,850원 |
| 최근 1년 분배금 | 미지급 | 23년 8월: 8원 | 미지급 | 미지급 |
| 상장일 | 20년 12월 | 20년 12월 | 20년 12월 | 20년 12월 |
| 추종지수 | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index | Hang Seng TECH Index |
| 종목명 | TIGER 차이나HSCEI | KODEX 차이나 H | KBSTAR 차이나HSCEI(H) | TIGER 차이나항셍25 |
| 종목코드 | 245360 | 099140 | 250730 | 117690 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | KB 자산운용 | 미래에셋 자산운용 |
| 운용규모(시가총액) | 610억원 | 394억원 | 180억원 | 62억원 |
| 수수료 | 연 0.5485% (+0.1985%) | 연 0.3194% (+0.1994%) | 연 0.8097% (+0.4097%) | 연 0.490% (자료없음) |
| 주당 가격 | 9,100원 | 15,765원 | 7,520원 | 13,695원 |
| 최근 1년 분배금 | 23년 1월: 120원 | 23년 8월: 168원 | 자료없음 | 23년 1월: 270원 |
| 상장일 | 16년 6월 | 07년 10월 | 16년 8월 | 09년 10월 |
| 추종지수 | Hang Seng China H | Hang Seng China H | Hang Seng China H | Hang Seng China (Hong Kong-listed) 25 Index |
| 종목명 | TIGER 차이나과창판STAR50(합성) | KODEX 차이나과창판STAR50(합성) | SOL 차이나육성산업액티브(합성) | ACE 중국과창판STAR50 |
| 종목코드 | 414780 | 415340 | 415760 | 416090 |
| 자산운용사 | 미래에셋 자산운용 | 삼성 자산운용 | 신한 자산운용 | 한국투자 신탁운용 |
| 운용규모(시가총액) | 1,420억원 | 211억원 | 70억원 | 58억원 |
| 수수료 | 연 0.1515% (+0.0615%) | 연 0.1505% (+0.0605%) | 연 0.7852% (+0.2352%) | 연 0.9355% (+0.4355%) |
| 주당 가격 | 6,440원 | 6,595원 | 6,375원 | 6,425원 |
| 최근 1년 분배금 | 미지급 | 미지급 | 미지급 | 미지급 |
| 상장일 | 22년 1월 | 22년 1월 | 22년 1월 | 22년 1월 |
| 추종지수 | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) | STAR 50 Index(Price Return) |
수수료가 생각보다 많은 차이를 보이는 상품도 있고, 의외로 차이가 많이 나지 않는 상품도 있습니다. (최소차이: +0.0615%, 최대차이: +0.6135%) 하지만 최소와 최대값의 차이는 무려 10배나 발생되는 만큼, 꼼꼼하게 따져 볼 필요는 있는 것 같습니다.
연금 저축 펀드 계좌에서 투자 가능한 중국 주식 ETF의 종류가 꽤나 많아 글이 다소 길어지고 지루해졌을지도 모르겠습니다. 그래도 연금 저축 펀드 계좌에서 투자하는 ETF는 상품의 특성상 장기간 투자를 진행해야하는 만큼 연단위의 수수료가 중요하게 작용되므로 꼼꼼히 살펴보시길 추천드리며 글을 마치도록 하겠습니다. 이상으로 연금 저축 펀드 투자 가능한 중국 주식 ETF 증권사별 수수료 비교 글을 마치도록 하겠습니다. 감사합니다.